华尔街见闻早餐FM-Radio | 2024年9月17日

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华见早安之声

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美股仅纳指跌(diē)

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市场(chǎng)概述

美股主要股指仅纳指跌，道指新高(gāo)。美股(gǔ)轮动持(chí)续，投资者抛售科技股，买入蓝筹股，小盘股。芯片指数一度跌2.6%，英伟达跌近2%。投资者担心iPhone 16需(xū)求，苹(píng)果跌近3%，苹果概念股普跌(diē)，凌云半导体一度跌超10%。多重利好提振英特尔股价收涨(zhǎng)超6%、盘后(hòu)再涨10%。中概指数跌0.6%，蔚来跌2.7%。

市场押注美(měi)联储大幅降息，美国短债收益率创两年最低，2年期(qī)和10年期美债收益率均跌超2个(gè)基点。美元逼(bī)近52周最(zuì)低。

商品普涨。黄金创新高，现货黄金盘中升破(pò)2589美元。消息人(rén)士称加(jiā)沙停火协议近期无进展，油价涨超2%，美油(yóu)升破70美(měi)元。伦铝和(hé)伦镍至多收涨超2.3%。

亚洲时段，恒生指(zhǐ)数收涨0.31%，恒生科技指数收涨(zhǎng)0.51%，均收复早盘失地。

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要闻(wén)

市场收报(bào)

美股：道指涨0.55%，标(biāo)普500指数涨0.13%，纳斯(sī)达克跌0.52%。

欧股：欧洲STOXX 600指数收跌1.22%。德国DAX 30指数收跌0.35%。法国CAC 40指数收跌0.21%。英(yīng)国富(fù)时100指数收涨0.06%。

A股休市。

债市：美国10年期基准国债收益率跌2.81个基点(diǎn)，报3.6232%。两(liǎng)年期美债收益率跌(diē)2.11个基点(diǎn)，报3.5613%。

商品：WTI 10月(yuè)原油期货收涨1.44美元，涨幅2.10%，报70.09美元/桶。布伦特11月原油期货收涨1.14美元，涨(zhǎng)幅1.59%，报72.75美元/桶。COMEX黄金期货(huò)大致持平，报2611美元/盎司。伦铝和伦(lún)镍至多收涨超2.3%，伦锌涨(zhǎng)超1.4%。

要闻详情

全球重磅(bàng)

投(tóu)资者预计本周美联储(chǔ)降息50基点的概率接近60%；美联储“老领(lǐng)导(dǎo)”：应该来个大(d华尔街见闻早餐FM-Radio | 2024年9月17日à)动作，50基点降息合理，相信(xìn)鲍威(wēi)尔会这么做(zuò)；美国几名议员联名致信鲍威尔，呼(hū)吁降息75基(jī)点；又一名资深记者发声：应该降息50基点！

前纽约联储(chǔ)主席杜德(dé)利周一重申其(qí)上(shàng)周五表态，认为美联(lián)储在9月(yuè)会议上降息50个基点是有充分理由的。他还表(biǎo)示，相信美联储主席鲍威尔赞成采取激进做法，更(gèng)大幅的降息可(kě)以让美联储点阵(zhèn)图预(yù)测与市(shì)场预期靠拢，而(ér)25基点降息是不受(shòu)经(jīng)济前(qián)景支持的、让市(shì)场不快的意(yì)外。
资深记者Greg Ip认为(wèi)，当前的实际短期利率已经(jīng)达到3.2%至3.5%，而美联储官员认为的(de)“中性”实际利率范围仅为0.5%至1.5%。美联储应该在7月就(jiù)开始降(jiàng)息，如果(guǒ)此次只降25基点，未(wèi)来若有更(gèng)多疲软的数据(jù)出台，美(měi)联储将更加落后于市场预期。
市场(chǎng)预(yù)期非常(cháng)激进，如果美联储周三不降息50个基点怎么办？有分析称(chēng)，这可(kě)能会制造(zào)失望(wàng)情绪并引发股债市(shì)场抛售，制(zhì)造巨大的“金融状况紧缩冲击”。

iPhone 16需求让投(tóu)资者忧(yōu)心忡忡，苹果及概念股下挫。有苹果(guǒ)最准分(fēn)析师之称的天风国际的郭明錤，以及巴克莱、摩根大(dà)通和美国银(yín)行(xíng)的分析师(shī)们均(jūn)提到，早期数据(jù)显示，iPhone 16 Pro系列低于(yú)预期。这令苹果及相关概念股周一普(pǔ)遍下挫。郭明錤表示，iPhone 16系列需求(qiú)下降的关键因素之一是，主要卖(mài)点Apple Intelligence并(bìng)未与iPhone 16一起发(fā)布。

美股挺过“夏(xià)日风暴”，但这一次全靠“标普493”。7月中旬(xún)以来，美股七大科技股下跌5.3%，标普(pǔ)500指数仅下跌不到(dào)1%，“七巨头”以外其(qí)它(tā)公司(sī)的上涨抵消了大部分科(kē)技股的跌幅，其(qí)中房地产和公(gōng)用事业板块均上涨了11%。

美联邦调查局：特朗普疑似在佛州遭遇“暗杀未遂”事件。据环(huán)球网，枪击事件嫌(xián)疑人在(zài)案发时距(jù)离(lí)特朗普(pǔ)不到500码(mǎ)（457.2米(mǐ)），警方在高尔夫球场附近的灌木丛中发现了(le)一支AK-47步枪、两个背包和(hé)一个(gè)运动相机。特朗普的竞选团队发布声明说，特朗普目前安全。

微软发股(gǔ)息提高10%，拟回购多达600亿(yì)美元；微软(ruǎn)Copilot客户量(liàng)上季(jì)增60%，新升级能编Excel表、分析优先处理邮件(jiàn)。

微软本季(jì)度(dù)股息较上季提高10%至0.83美元，董(dǒng)事会批准的(de)新回购计划未设截(jié)止期(qī)，可能随时终止(zhǐ)。微软股价盘后闪跌超5%后转(zhuǎn)涨。
微软还宣布与沃达丰集团签署了一项(xiàng)大(dà)规模采购协议(yì)，沃达丰将购(gòu)买68,000个(gè)使用(yòng)最(zuì)新AI功能的公司版Copilot助手的(de)许可。分析认为，微软将流行的Office软件与OpenAI的AI模型连(lián)接，使微软的产品在市场上与(yǔ)竞争(zhēng)对手的产品、包括OpenAI自己的产品(pǐn)区分开(kāi)来(lái)。

报(bào)道称(chēng)，英特尔最终满足(zú)为五角大楼(lóu)制造半(bàn)导体部件的资质(zhì)，有望获得高达35亿美元的合同。此外，英特尔为亚马逊代工定(dìng)制款AI芯片，双方就产品和晶圆达(dá)成数年的合(hé)作框架。英特尔将(jiāng)确立英特尔代工为独立(lì)部门。英特尔将暂停波兰(lán)、德国(guó)工厂项目(mù)大(dà)约两年时间。英特(tè)尔周一大涨6.4%，美股盘后再涨(zhǎng)超(chāo)10%。

国内宏观

金九过半(bàn)，楼市能否迎来转机？据(jù)克(kè)而瑞研究中心，9月上半月，二手(shǒu)房总成交规模环比下降约4%，新房成(chéng)交环比跌6%。考虑(lǜ)到(dào)下半月业绩冲刺集中备(bèi)案(àn)等因素，9月全月的(de)一二手房成交规模有(yǒu)望超过8月；相较去年同期，预计新房成交(jiāo)仍延续负增长，降幅在10%左右，二(èr)手房规模略高(gāo)于(yú)去年同期，增幅继续(xù)收窄。

香港交易所：2024年9月23日起实(shí)施(shī)恶劣天气交易。

中秋假期首日全社会跨区域人员流动量21592.4万(wàn)人次(cì)，比2019年同期增长13.3%。

国内公司

比亚迪收购梅赛德斯-奔驰所持腾势(shì)汽车10%全部股权。比亚迪正式全资控股(gǔ)腾势汽车。声明没有披露交易的金额。

海外(wài)宏(hóng)观

纽约州制造业2024年首次实现正增长(zhǎng)，远(yuǎn)超预期！纽约联储最(zuì)新调查(chá)显(xiǎn)示，9月份纽约州的的制造(zào)业指数从-4.7跃升至11.5，为(wèi)自去年(nián)11月以(yǐ)来首次转为正值，远超分析师预期的-5.0。在美联储即将降息的背景下(xià)，受访者表示，虽然(rán)通(tōng)货膨胀压力尚(shàng)未显著缓解，但企业对于(华尔街见闻早餐FM-Radio | 2024年9月17日yú)未来几个月的商业环境改善持更加乐(lè)观的态度。

流(liú)动性又亮红灯，美联储隔夜逆(nì)回购用量三年来(lái)首度跌破2500亿美元。

北(běi)京时间周四凌(líng)晨，美(měi)联储近年来最重要的决议将要来了。除了降息幅(fú)度外，点阵(zhèn)图对今年的降息预测尤(yóu)为重要(yào)，若更多委员支持更(gèng)大幅度的降(jiàng)息，市场可能会相(xiāng)应调(diào)整资产定价。另外，鲍威尔在发布会上如何“解释”降息的幅度也会影(yǐng)响(xiǎng)金融(róng)市场的波(bō)动。

美国经济还不错就启动降息(xī)，华(huá)尔街(jiē)日报：美联储面临复杂局面。华尔街日报刊文称，这次降息将是在美国经济尚可的情况下启动的，历史上没有先例。周三首次降息后，美联储的利率政策仍将保(bǎo)持限制(zhì)性，虽然尚不(bù)清(qīng)楚能(néng)否刺激(jī)房(fáng)地产(chǎn)市场重新活跃起来，但料将推动企业增(zēng)加(jiā)设备投资。

印度股(gǔ)市升至纪(jì)录高位。印度基(jī)准指数NSE Nifty 50和(hé)标准普尔BSE Sensex指(zhǐ)数均上涨约0.3%，创下历史新高(gāo)。

美联储进入降息周期，东南亚市场成本轮最大赢家。美联储降息已(yǐ)成定局，分析认为这将推高东南亚地区的债(zhài)券和货币市场。此外，被低估的(de)估值以及政府的支持性政策，也使得东南亚资(zī)产具有吸引力。

高盛：白银将开启“追赶(gǎn)交易”，比(bǐ)起黄金更(gèng)有潜力。高盛表示，白银是AI发(fā)展的关键(jiàn)组成部分，且银价与利率路(lù)径和美元走势呈负相关，美联储降息将对白银价格产生积极影响。另外，与黄金相比，白银的持仓量较低，有(yǒu)明显补涨空间。

全(quán)球矿业巨头(tóu)必和(hé)必拓：AI刺(cì)激需求(qiú)，未来全球将面临“铜短缺”。必和必拓预计，到2050年全球铜需(xū)求将从2021年的3040万吨增长(zhǎng)至5250万吨，增幅达72%。而尽管目前数据中心占铜需求的不(bù)到1%，但(dàn)到 2050年，这一比例将达(dá)到6%至7%。

海外(wài)公(gōng)司(sī)

OpenAI冲击1500亿美元估值，融资预计将在两周内完成，通过可转换票据的形式，转股估值取(qǔ)决于公司结构(gòu)。Sam Altman在一(yī)次全体员工会(huì)议上称，OpenAI的结构很可能在明年发生变化，使其更(gèng)接近传统的营利(lì)性企业。有分析指(zhǐ)出(chū)，取消(xiāo)利(lì)润上限将为早(zǎo)期投资者带来更大的回报，但也可能引发关于OpenAI治(zhì)理和偏(piān)离非营利使命的质疑(yí)。

超强o1模型智(zhì)商已超120，1小时写出 NASA博(bó)士1年(nián)代码，最新编程赛超(chāo)越99.8%选手。o1在最新门萨智商测试中，IQ水平竟超过了(le)120分，把其他模型甩出好几条街。OpenAI的研究主管兼现任的(de)IOI美国队(duì)教练Mark Chen称o1达到了“接(jiē)近大(dà)师级(jí)别的表现(xiàn)”。

特斯拉大裁员(yuán)殃及超级充(chōng)电网，新(xīn)增充电桩剧减28%！

财(cái)务压力(lì)下，波音(yīn)决定冻结招聘，供应商预算大砍。

今(jīn)日要闻前瞻

A股因中(zhōng)秋节休市(shì)。

美的(de)集团于9月17日在香港主板上(shàng)市，实(shí)现“A+H”上市(shì)。

美国(guó)8月零售销售。

美国8月工业产(chǎn)出、制造(zào)业产出。

美(měi)国(guó)9月NAHB房产市场指数。

欧元区9月ZEW经济景气指数。

<全文完(wán)>

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